隨著單晶爐熱場尺寸越來越大，從之前的26寸和28寸熱場，發展到現在的30寸、32寸熱場，而且熱場尺寸還在加速變大：目前36寸熱場進入中試階段，40寸熱場進入實驗階段。熱場材料如堝幫、導流筒、保溫桶等的尺寸也越來越大，為了降低生產成本，單晶爐熱場材料逐步從石墨材料替換為炭炭材料；再加之單晶企業不斷擴產，炭炭材料需求爆發，目前仍呈現一件難求的態勢。老牌的炭炭企業如湖南金博、煙臺凱泊、美蘭德、西安超碼等目前瘋狂擴產，炭炭企業呈現百花齊放、百家爭鳴的局面。同時，湖南金博、西安超碼的率先上市，讓各路資本眼饞不已，吸引各路資本爭先恐后的布局炭炭材料。目前炭炭材料企業面臨的局面與2016年金剛線企業驚奇的相似。

一、炭炭材料一件難求，且毛利超60%

2020年年初，受疫情影響，生產炭炭材料預制體的企業不能及時復工，生產炭炭材料的企業買不到預制體，因此也無法生產炭炭材料，導致今年四五月份期間，出現部分單晶企業因為買不到炭炭件無法滿產的情況。6月份開始，光伏下游市場需求爆發，單晶企業也瘋狂擴產，再加之熱場尺寸越來越大，石墨材料不斷被炭炭材料替代，導致炭炭件需求爆發，目前炭炭件一件難求。

由于炭炭材料需要浸漬或CVD工藝沉積炭，生產周期長，生產效率低，因此以湖南金博、煙臺凱泊、美蘭德等為首的炭炭材料企業訂單都排到了明年上半年。炭炭材料企業擴產速度慢，則是因為生產提純爐、沉積爐的設備廠商生產設備需要時間。

10月22日，金博股份披露三季報，公司2020年前三季度營收2.88億元，同比增51.94%；實現凈利潤1.14億元，同比增長61.79%。其中，公司第三季度實現營業收入1.03億元，同比增長51.81%；歸屬母公司股東凈利潤0.41億元，同比上漲70.50％。

2017-2019年，金博股份主營業務毛利率分別為64.95%、69.32%和62.30%，毛利率維持在高于50%的高位，盈利水平優異。

二、炭炭材料企業百家爭鳴

目前國內炭炭企業的技術有兩大來源，一是來源西安的航空材料研究所，代表企業有煙臺凱泊、陜西美蘭德、西安超碼等；二是來源于中南大學，代表企業有博云新材、湖南金博等。

由于目前炭炭材料供不應求，老牌的炭炭材料企業瘋狂擴產，各路資本紛紛進入炭炭材料生產環節，據小編不完全統計，目前正在生產的炭炭材料企業和正在籌備中的炭炭材料企業加起來有三四十家之多。單純的碳碳材料供應商企業有:博云新材、湖南金博、煙臺凱泊、陜西美蘭德、西安超碼、安徽昱搏、航天睿特、福建康碳、湖南鑫源、湖南金創、湖南金石、湖南炭谷、湖南友緣、湖南匯達、山東天久、山東偉基、常州翊翔、美爾森等二十多家。

目前除了炭炭材料企業瘋狂擴產之外，單晶企業為了保障供應鏈安全也紛紛布局炭炭材料。2018年某單晶龍頭開始在云南大舉布局炭炭材料，目前沉積爐超過60臺；中環也大舉進軍炭炭材料，中環在收購湖南金石掌握炭炭材料制備技術后，也在呼和浩特、山東菏澤布局炭炭材料生產基地，單晶后起之秀晶科的供應商中昱最近也布局了炭炭材料，京運通最近也有布局炭炭材料的動作。

三、某炭炭龍頭緊急剎車

10月底，某龍頭企業在西安舉行了14臺PECVD沉積爐的招標工作，招標完沒幾天，該企業就對這14臺沉積爐的采購進行了暫停，什么時候開始進行，光伏新聞暫時還沒收到消息。該企業在炭炭材料一件難求的前提下，對PECVD設備的采購按下暫停鍵，說明該企業對未來的炭炭材料市場不看好。

從目前來看，2020年的炭炭材料企業與炭炭材料市場與2017年的金剛線企業與金剛線市場確實驚人相似。2016年金剛線供不應求，2016年楊凌美暢開始生產金剛線，2017年金剛線生產企業迎來了集中上市，2017年上市的金剛線企業有：三超新材、東尼電子、岱勒新材。2017年生產金剛線的企業有楊凌美暢、長沙岱勒、東尼新材、青島高測、易成新能、瑞翌新材、三超新材、恒星科技等，而如今上市公司東尼新材早就停止了光伏用金剛線的生產，易成新能、瑞翌新材、恒星科技等企業的金剛線市場上難覓其蹤跡。目前金剛線市場占有率最高的是楊凌美暢、聚成、青島高測，其余金剛線企業舉步維艱，生存空間將越來越狹窄。

可能會有跨界或者想跨界進入炭炭材料的新秀企業不服氣，楊凌美暢在金剛線行業后來居上，為什么我們就不行呢？我們來看看楊凌美暢的優勢吧，楊凌美暢的優勢：1、隆基重點扶持；2、技術源自日本，與國內金剛線企業的技術路線不一樣，且成本、技術做到了國內第一；3、雄厚的資金實力、融資能力國內無人能敵。你們有這些優勢嗎？

小編認為，2021年炭炭材料市場仍將供不應求，但是2022年炭炭材料市場將從供不應求轉為供過于求，未來炭炭材料企業也必將與金剛線企業一樣，經過市場優勝劣汰，最終剩下五六家優質的炭炭材料企業。