板塊行情：本周電氣設(shè)備指數(shù)上漲2.83%,跑贏滬深300 指數(shù)1.72%行業(yè)動態(tài)

電力設(shè)備：為貫徹落實(shí)國務(wù)院今年9 月發(fā)布的《大氣污染防治行動計(jì)劃》，能源局?jǐn)M出臺對應(yīng)實(shí)施方案，力推長距離輸電通道建設(shè)。根據(jù)方案，到2020 年，我國將建成送電京津冀魯、長三角及珠三角等地區(qū)直流及特高壓交流通道共10余條，涉及投資規(guī)模將超過2000 億元。

新能源：

1）近期光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格（特別是多晶硅）上漲。我們認(rèn)為價(jià)格上漲源于市場預(yù)期1 季度供應(yīng)偏緊：一是1 季度大廠或安排例行檢修，二是我們判斷1 季度全球光伏需求“淡季不淡”，需求超預(yù)期概率較大。全年看，供需維持弱平衡，產(chǎn)業(yè)鏈大幅漲價(jià)概率較小；需求拉動行業(yè)景氣度改善，繼續(xù)推薦產(chǎn)業(yè)鏈龍頭企業(yè)如陽光電源、隆基股份等。2）環(huán)保部公布第二批通過環(huán)保核查的鉛蓄電池和再生鉛企業(yè)，唐山風(fēng)帆、杭州南都、揚(yáng)州阿波羅等企業(yè)在內(nèi)。

行業(yè)動態(tài)

電力設(shè)備：1）國電南瑞公告武漢地鐵8 號線一期BT 項(xiàng)目實(shí)施方式。項(xiàng)目實(shí)施主體將為南瑞集團(tuán)、中國鐵建、烽火通信及國電南瑞共同組建的項(xiàng)目公司。公司資本金14 億元，國電南瑞出資比例34%。 項(xiàng)目合同價(jià)款包括建設(shè)費(fèi)用和投融資費(fèi)用，其中建設(shè)費(fèi)用暫定為約114 億元，分6 期回收。預(yù)計(jì)項(xiàng)目公司將以完工比例法確認(rèn)收入，確認(rèn)時(shí)間為2014-2017 年。預(yù)計(jì)南瑞在該項(xiàng)目中具體承接機(jī)電訂單約20 億（不含軌交機(jī)車），粗略測算其通過供貨可實(shí)現(xiàn)凈利潤共約3-4 億元。2）特銳德擬以自有資金4168 萬元受讓北京博納持有的遼寧電能發(fā)展股份有限公司15%的股份。這是公司繼四川一拉得和山西晉能之后，收購的第三家地方性配電設(shè)備類企業(yè)。

新能源：1）愛康科技青海蓓翔四期20MW 電站并網(wǎng)發(fā)電。截至目前，公司已實(shí)現(xiàn)光伏電站并網(wǎng)105MW,在建地面電站10MW、分布式16MW,募投項(xiàng)目分布式80MW,電站龍頭雛形顯現(xiàn)，維持推薦；2）海潤光伏與南方電網(wǎng)綜合能源有限公司簽訂500MW 云南地面電站光伏項(xiàng)目合作協(xié)議。通過與順風(fēng)光電、南網(wǎng)等大型企業(yè)合作，公司轉(zhuǎn)型EPC 戰(zhàn)略逐步明確，后期發(fā)展值得關(guān)注。

投資建議推薦標(biāo)的： 億緯鋰能、理工監(jiān)測，特銳德，浙富股份，駱駝股份，陽光電源，隆基股份，平高電氣，思源電氣，國電南瑞，許繼電氣，匯川技術(shù)、愛康科技。